《金融市场学》课程教学大纲
第一部分 大纲说明
一、课程的性质与介绍：
《金融市场》是江苏广播电视大学高等专科金融专业必修课、财经类各专业及双专科的选修课，它是一门具有广泛适应性的金融理论与实务课程，以介绍现代市场经济条件下市场金融理论与实务为宗旨，研究金融市场的构成， 对证券金融中的票据、股票、债券、投资基金、衍生金融工具等的发行和流通，以及由此而形成的市场机制进行深入研究，并对金融市场的风险及监管进行研究，成为市场经济条件下各相关部门必须掌握的重要金融形式和方法。
本课程 选用河海大学出版社出版、杨晓焱等编著的《金融市场学》为基本文字教材。
二、课程的学时和学分：
课程的课内总学时为 72课时。共4学分。
三、教学环节：
本课程的教学过程要注意运用多种形式， 使学生通过多种方法获得知识和技能。
1.面授辅导
面授辅导 (包括习题课)是电大的重要教学方式之一，由于电大是远距离教育，面授辅导是学生接触老师、获得疑难解答的重要途径。
面授辅导要紧密配合教材，依据教学大纲进行辅导讲解。要注意运用启发式，采用讲解、讨论、答疑等方式，培养学生分析问题、解决问题的能力。
辅导教师要钻研教学大纲、教材，收看录像课，认真备课，要批改作业。
2．自学
自学是学生获得知识的另一种重要方式，自学能力的培养也是大学教育的目的之一。无论录像课，还是辅导课，都要注意对学生自学能力的培养，学生自己更应重视自学和自学能力的培养。
3. 录像课
录像课是本课程的重要教学环节，是学生获得本课程知识的主要教学方式之一。有条件的地方应尽量多组织学生播放录像带，以保证学生有重点地学习，较系统地掌握本课程的内容。
第二部分 教学内容：
第一章 金融市场概述
第一节 金融市场的含义与功能
一、金融市场的含义
二、金融市场的功能
第二节 金融市场的要素构成
一、金融市场的交易主体
二、金融市场的客体——金融工具
三、金融市场的交易价格
四、金融市场的交易方式
第三节 金融市场的历史与发展趋势
一、我国金融市场的形成与发展 (了解)
二、国外金融市场的形成与发展（了解）
三、世界金融市场的发展趋势
第二章 金融市场的机构和工具
第一节 金融市场的分类
一、按照标的物的不同分为货币市场、资本市场、外汇市场和黄金市场
二、按金融行业的具体部门分为 :银行存贷款市场、证券市场、保险市场、信托市场和
租赁市场
三、按金融资产的发行和流通特征分为一级市场、二级市场、第三市场和第四市场
四、按有无固定交易场所分为有形市场与无形市场
五、按成交与交割方式不同分为现货市场与衍生市场
六、按其作用的地域范围分为国内金融市场及国际金融市场。
第二节 金融市场的机构
一、中央银行
二、商业银行
三、证券机构
四、保险机构
五、其它金融机构
第三节 金融市场的工具
一、货币头寸
二、票据
三、债券
四、股票
五、证券投资基金
六、外汇
七、权证
第三章 货币市场
第一节 货币市场概述
一、货币市场的概念与特点
二、货币市场的主要参与者
第二节 同业拆借市场
一、同业拆借市场的涵义
二、同业拆借市场形成和发展
三、同业拆借市场的参与者
四、同业拆借市场的分类
五、同业拆借市场的运作程序
六、同业拆借利率及利息
第三节 票据市场
一、商业单据市场
二、银行承兑汇票市场
第四节 回购协议市场
一、回购协议交易
二、回购协议市场的要素
三、回购协议交易的利率及风险
第五节 大额可转让定期存单市场
一、可转让大额定期存单及其特点
二、可转让大额定期存单的种类
三、大额可转让定期存单的风险与收益
第六节 短期政府债券市场
一、短期国债市场的特征与功能
二、短期国债市场的发行方式
三、短期同债发行价格和收益
第四章 债 券 市 场
第一节 债券市场概述
一、债券市场的结构
二、债券市场的功能
三、我国债券市场的发展
第二节 债券的发行与流通
一、债券的发行
二、债券的流通
第三节 债券的投资分析
一、影响债券转让价格的主要因素
二、债券实际转让价格的计算
三、债券收益率及计算
四、债券投资组合管理策略
第五章 股票市场
第一节 股票市场概述
一、股票市场的含义与结构
二、股票市场的功能
第二节 股票的发行市场
一、股票发行的条件
二、股票发行方式
三、股票发行价格
四、股票发行程序
第三节 股票流通市场
一、股票流通市场的组织形式
二、股票流通市场的交易方式
三、股票交易程序
第四节 股票流通价格与收益率
一、股票流通价格及影响因素
二、股票价格指数
三、股票的收益率（选学内容）
第五节 股票的投资分析
一、基本分析
（一）宏观经济分析
（二）行业因素与上市公司自身因素
二、技术分析
（一）图表分析
（二）指标参数分析分析
第六章 证券投资基金市场
• 证券投资基金的形成与作用
一、证券投资基金形成
二、证券投资基金的优势与局限性
三、证券投资基金的作用
第二节 证券投资基金的分类及特点
一、合同型基金和公司型基金
二、开放式基金与封闭式基金
三、成长型基金、收入型基金和平衡型基金
四、股票基金、债券基金、货币市场基金、混合基金和指数基金
五、伞型结构基金、 LOF和ETF等基金创新品种
第三节 证券投资基金市场的管理制度
一、我国申请募集证券投资基金的条件
二、我国证券投资基金的设立程序
三、我国证券投资基金的营销
四、我国证券投资基金有关各方应具备的资格
五、我国证券投资基金的治理结构
六、我国证券投资基金的投资、信息披露、运营费用与收益分配
七、我国证券投资基金的变更、终止及清算
第四节 证券投资基金的投资分析 （选学内容）
一、基金财务状况报告分析
二、基金选择指标
三、基金绩效评价指标
四、海外基金评估的 4R原则
第七章 保险市场
第一节 保险市场概述
一、保险概述
二、保险市场及其特点
三、保险市场的分类
四、我国保险市场的发展现状
第二节 保险市场的构成与作用
一、保险市场的构成
（一）保险市场的主体
（二）保险市场的客体
（三）保险价格
二、保险市场的基本功能与作用
第三节 保险市场的供给与需求
一、保险供给
（一）保险供给的含义
（二）影响保险供给的因素
二、保险需求
（一）保险需求的含义
（二）影响保险需求的因素
第四节 保险市场的监管
一、保险监管的含义
二、保险监管的内容
（一）机构监管
（二）业务监管
（三）保险财务的监管
三、我国保险监管现状
（一）监管组织建设进一步完善
（二）保险监管制度逐步完善
（三）公司治理结构监管已经起步
（四）偿付能力监管的约束力明显增强
（五）市场行为监管不断加强
（六）我国保险资金在监管下得到规范合理的运用
第八章 外汇与黄金市场
第一节 外汇市场概述
一、外汇市场及其发展
二、外汇市场的种类
三、外汇市场的功能
四、外汇市场的参与者
五、外汇市场运行机制
第二节 外汇市场的交易方式
一、即期外汇交易
二、远期外汇交易
三、套汇交易
四、套利交易
五、掉期交易
六、期权交易
第三节 外汇市场的风险及世界主要外汇市场
一、外汇风险的种类
二、外汇风险的管理
三、世界主要的外汇市场
第四节 汇率的决定与变动
一、金本位制度下的汇率决定
二、纸币流通制度下的汇率的决定
（一）汇率决定的价值基础
（二）外汇市场的供求
（三）汇率的波动
三、影响汇率变动的主要因素
（一）国民经济发展状况
（二）相对通货膨胀率
（三）相对利率
（四）宏观经济政策
（五）国际储备
第五节 黄金市场
一、黄金市场的含义
二、黄金市场的种类
三、黄金市场价格的影响因素
四、黄金市场的交易方式
第九章 金融衍生市场
第一节 衍生市场概述
一、衍生市场的产生
二、衍生证券的特点和功能
第二节 金融远期市场
一、金融远期市场概述
（一）金融远期合约的定义
（二）远期合约的产生
（三）远期合约的优缺点
二、金融远期合约的种类
（一）远期利率协议
（二）远期外汇合约
第三节 金融期货市场
一、金融期货合约的定义和交易特点
二、金融期货的基本类型
三、金融期货市场的功能
四、股票指数期货
第四节 金融期权市场
一、金融期权市场概述
二、基本的期权交易
（一）看涨期权的盈亏分布
（二）看跌期权的盈亏分布
三、基本期权交易的合成
第五节 金融互换市场
一、金融互换概述
（一）互换简史
（二）比较优势理论和互换原理
（三）平行贷款、背对背贷款与金融互换
（四）金融互换的功能
二、金融互换交易的基本种类
(一)利率互换
（二）货币互换
第十章 风险投资市场 （选学内容）
第一节 风险投资概述
一、风险投资的定义
二、风险投资的特点
三、风险投资的作用
第二节 风险投资的运作方式
一、风险投资的资金来源
二、风险投资的运作过程
第三节 风险投资的退出
一、风险投资退出机制的意义
二、风险投资退出的方式
（一）公开上市即首次公开发行 (IPO，Initial Public Offering)
（二）出售
（三）清算或破产。
三、创业投资的退出时机
第四节 二板市场
一、二板市场的概念
二、二板市场的运作规则
三、国外主要二板市场简介（了解）
第五节 我国风险投资的现状与发展
一、中国风险投资的现状
二、国内风险投资业的发展战略
（一）国内风险资本的来源与组织形式
（二）国内风险投资的退出问题及解决途径
（三）完善风险投资的法律环境
第十一章 国际金融市场
第一节 国际金融市场概述
一、国际金融市场的概念
二、国际金融市场构成
三、国际金融市场的发展过程和发展趋势
四、国际金融市场的作用
(一)积极作用
(二)消极作用
第二节 欧洲货币市场
一、欧洲货币市场的概念
二、欧洲货币市场的性质和特征
三、欧洲货币市场的类型
四、欧洲货币市场对世界经济的影响
第三节 国际资本市场
一、国际资本市场概述
二、国际中长期信贷市场
三、国际债券市场
四、国际股票市场
第十二章 金融市场交易机制 （选学内容）
第一节 金融市场交易机制概述
一、金融市场交易机制含义
二、金融市场交易机制基本内容
三、金融市场交易机制意义
第二节 金融市场交易机制的结构
一、集合竞价市场
二、连续竞价市场
三、做市商市场
第三节 交易机制的价格确定
一、完全竞争市场的价格确定
二、集合竞价市场的价格确定
三、连续竞价市场的价格确定
四、做市商市场的价格确定
第四节 技术发展与证券交易
一、交易技术系统与交易机制的关系
二、网络趋势对证券市场交易方式的影响
三、网上交易对证券市场的挑战
四、自动化对证券市场的影响
五、证券交易技术系统的变迁
第十三章 金融市场的风险管理
第一节 金融风险的定义和种类
一、金融风险的定义
二、金融风险的种类
第二节 风险的识别与衡量
一、风险识别与衡量
二、风险控制
第三节 信用风险管理
一、信用风险的界定
二、信用风险管理方法的演变
三、利用信用衍生产品防范信用风险
第四节 利率风险管理
一、债券利率风险
二、久期
三、利率风险与利率远期
四、利率风险与利率期货
五、利率风险与期权。
六、利率风险与互换
第五节 外汇风险管理
一、外汇风险的界定
二、交易风险管理
三、会计风险管理
四、经济风险管理
第十四章 金融市场监管
第一节 金融监管的界说和理论
一、金融监管的概念
二、市场不完全与金融监管
三、金融监管的理论基础
四、金融监管的成本
五、金融监管的失灵
第二节 金融监管体制
一、金融监管体制及其类型
二、金融监管的目标和原则
三、金融监管体制的国际比较
第三节 金融监管的国际协调
一、金融全球化
二、金融监管的国际协调